2025-01-31 行业资讯 0
在今天的市场中，我们可以明确地看到，共振现象已经形成，两市的成交量达到了9187亿，而资金流入也显著增加。共振的方向主要集中在人工智能领域的分支上。因此，这一波情绪背后的力量是由人工智能二波行情带动，同时还伴随着数字中国相关板块的一些品种。
回顾过去，当人工智能迎来其第一次增长时，我们提到过，如果能有新的逻辑和新兴产品，那么第二波将有更大的空间。在与药品相关板块相比，当时布洛芬成为关键词，而第一波核心企业如众生药业，其后反抽但不再是主导者。
现在，这一波人工智能行情中出现了新的分支，即GTP4.0多模态，它表现出了极强的活力。这一概念源自国盛证券的一篇研究报告，该报告预测下一代ChatGPT将不仅限于文字输出，还能够生成图像和视频。一些风投机构以及微软员工已经见证了这一功能，但OpenAI尚未确定是否会发布涉及图像功能的新系统。此外，财富杂志报道指出OpenAI正在开发一种通过文字生成视频的AI模型。
如果下一代GPT转向多模态应用场景将大幅拓展。例如，可以让GPT自动生成视频，以用户输入“帮我做一个关于三体的小说里的《古筝行动》的动画”为例，系统就能自动完成任务。此类个性化需求需要技术支持，如视频算法市场正朝这个方向发展。
今日早盘以当虹科技20%涨停开启，此前就在研报中被看好。而数码视讯、网达软件以及熙菱信息同样获得市场青睐，这些公司都是视频图像处理领域中的龙头企业。大华股份作为这一轮的人工智能核心细分之一，其市值相对较小（约481亿），而海康威视则拥有3728亿市值，因此市场选择大华可能更多考虑其市值因素。
既然确定这一轮的人工智能重点在于多模态技术，就可以从东方财富董秘问答平台和见微数据挖掘其他潜在机会。在数码视讯等公司中寻找可能隐藏的大量价值。而见微数据可以帮助搜索公司公告及招股说明书，从而发现更多与AI视频生成有关的机会。如果未来该领域扩散至图像处理，则视觉中国等公司也或许会受益。
此外，对于上一轮元宇宙老龙头，如中青宝，在后续炒作过程中，被新兴企业如湖北广电、蓝色光标、美盛文化取代。这次元宇宙从游戏转向虚拟数字人的进程，与药品行业布洛芬替代退潮药物类似，所以老牌企业科大讯飞、三六零、拓尔思等目前已不再是首选之列。
昨日这条线尚未完全展开，今日早盘即发生变化，大华股份迅速20%涨停，并引发大量资金涌入。既然新趋势已明显，一方面可直接关注大华股份作为浪潮信息那样稳定的中军；另一方面，可利用董秘问答和公告查询挖掘低位补涨股票；第三种方法是进行套利，比如从视频处理扩散到图片处理，找到图片处理领域中的核心龙头企业。此外，由于数字中国板块与人工智能紧密相关，上述情况显示出市场对于人工智能尤为热衷的情况。
