2025-02-23 智能 0
下半年的首个交易日，A股AI主题大幅下挫，人工智能、AIGC、ChatGPT等概念走弱，应用层面的医疗信息化、传媒、游戏等板块也遭遇重创。截至发稿，卫宁健康、久远银海、三七互娱等跌停；焦点科技触及跌停；神州泰岳、新致软件、掌趣科技等跌幅超过10%。
见顶？ChatGPT访问量下降，AI聊天机器人网站热度降温
年初，ChatGPT热度蹿升，其月活用户突破1亿。但SimilarWeb的数据显示，该应用5月环比增长率仅2.8%，预计6月将出现环比负增长。市面上的主流人工智能聊天机器人网站，也出现了增长停滞甚至是下降的趋势。
不过部分券商认为所谓ChatGPT的“流量瓶颈”并不“真实”。华西证券表示市场对ChatGPT流量统计存在显著低估，并指出Open AI战略、高API结构算力短缺和访问时长限制为主要原因。
A股部分AI相关上市公司高位套现打压市场情绪
值得关注的是，由于相关公司股价被推向高位，大股东们开始“躁动不安”。近期，有多家AI上市公司股东抛出离婚或减持消息，如昆仑万维和英飞拓。此前，他们分别公告称计划减持不超过3%股份，将套现金额的一半借给公司用于日常运营或项目交付。
国金证券认为TMT是未来2-3年主线，即使当前有调整，也不足为惧。安信证券与国金证券共享相同观点，对TMT行情保持乐观，不排除第三波行情可能在Q3启动，看好7月中报超预期、大幅加息后美股表现以及8-9月业绩释放四个潜在启动信号。
华西证券指出OpenAI并未陷入流量“瓶颈”，算力侧和应用侧同样前景广阔，而相关受益标的包括但不限于芯片厂商、中科曙光到教育领域企业，以及军工领域企业等多个行业。
